Selon les statistiques de la société de conseil en services immobiliers DKRA Consulting, en août, le taux d'intérêt des prêts immobiliers pour les prêts fixes de 12 à 24 mois dans 11 banques commerciales courantes était de 10,9% par an.
Certaines banques appliquent des taux élevés, comme VPBank 13,2% pour les prêts fixes de 12 mois, MSB et ACB ont des taux d'intérêt préférentiels d'environ 11%, tandis que VIB est à 11,1% pour les échéances de 12 mois et 12% pour les échéances de 24 mois. Le groupe des banques étrangères a enregistré un fort ajustement lorsque Standard Chartered a augmenté les taux d'intérêt préférentiels de 7,5% à 9,8% par an, soit 2,3 points de pourcentage de plus; Hong Leong Bank a augmenté de 8,9% à 10,5%, soit 1,6 point de pourcentage de plus. Shinhan Bank a également porté les taux d'intérêt fixes de 12 mois à environ 10%.
À l'inverse, seules quelques banques maintiennent des taux d'intérêt fixes à 12 mois inférieurs à 10%, comme HDBank 9,8%, VietBank 9,5% et Woori Bank 9,3%. Par rapport à la même période de l'année dernière, le niveau général des taux d'intérêt préférentiels a considérablement augmenté.
Cela signifie que le coût d'utilisation de l'effet de levier pour acheter une maison augmente. M. Nguyen Le (résidant dans le quartier de Thanh My Tay, Hô Chi Minh-Ville) a déclaré qu'en 2024, son couple avait hardiment emprunté près de 2 milliards de dongs pour acheter une maison car à cette époque, les banques mettaient en œuvre des prêts préférentiels aux jeunes pour acheter une maison avec des taux d'intérêt variant de 6 à 6,5% par an sur deux ans.
Cependant, début août 2026, après la fin de la période préférentielle, il a reçu une notification de la banque concernant l'ajustement du taux d'intérêt du prêt à 10 %/an. Cela signifie qu'auparavant, les intérêts mensuels étaient inférieurs à 10 millions de dongs, mais qu'ils sont maintenant passés à plus de 13 millions de dongs par mois.
De plus, de nombreux clients sont très inquiets car les taux d'intérêt ont été ajustés à un niveau assez élevé. Comme dans le cas de Mme Tú Trân (résidant dans le quartier d'An Phú, Hô Chi Minh-Ville), elle a emprunté pour acheter un ancien appartement, après une période préférentielle, à la fin de 2025, les taux d'intérêt ont été ajustés à 12%. De fin mai 2026 à aujourd'hui, le taux d'intérêt du contrat de prêt pour acheter un appartement a été annoncé par la banque comme étant ajusté à 13,5% par an.
La plupart des acheteurs de logements ne sont prêts à emprunter que lorsque le taux d'intérêt est inférieur à 9% par an, tandis que le taux d'intérêt actuel est généralement de 12 à 14%, créant un grand écart entre les attentes et la réalité.
Le Dr Nguyen Duy Phuong - directeur financier de DG Capital - estime que pour un ménage dont le revenu total est inférieur à 30 millions de dongs par mois, s'il souhaite que le remboursement du prêt ne représente que 20 à 40% du revenu (équivalent à 6 à 12 millions de dongs par mois), il ne peut emprunter qu'environ 1 à 1,2 milliard de dongs sur 20 ans à un taux d'intérêt de 8 à 10% par an. Cela signifie que l'acheteur doit avoir environ 60% de la valeur de la maison à disposition.
Si l'emprunt représente 50% de la valeur des biens dans le même délai, l'acheteur devra payer environ 12 à 14 millions de dongs par mois lorsque le taux d'intérêt est de 8 à 10%, soit l'équivalent de 42 à 48% du revenu. Si le taux d'intérêt augmente à 12 à 14%, le paiement échelonné peut représenter jusqu'à 55 à 60% du revenu. Par conséquent, pour décider d'emprunter pour acheter une maison dans le contexte actuel, les gens sont obligés d'avoir des revenus plus élevés ou d'accumuler un taux de capital propre plus élevé afin de réduire la pression du remboursement de la dette.
La pression des taux d'intérêt des prêts affecte directement les acheteurs et les entreprises. L'augmentation des coûts financiers fait que de nombreux clients retardent leurs projets d'achat de logements par crainte de ne pas pouvoir rembourser leurs dettes à long terme, tandis que les promoteurs rencontrent également plus de difficultés à vendre leurs produits en raison du nombre croissant de clients remplissant les conditions d'emprunt.
La pression financière se reflète clairement dans la liquidité du marché au deuxième trimestre 2026. Selon les données du rapport de Dat Xanh Services, lorsque le niveau général des taux d'intérêt était de 9 à 11% en 2025, le taux d'absorption de la nouvelle offre atteignait environ 45 à 50%. Cependant, lorsque les taux d'intérêt ont augmenté à 12 à 14% au cours du premier semestre de cette année, le taux d'absorption est tombé à 20 à 30%, ce qui montre que les acheteurs sont de plus en plus prudents face à l'escalade des coûts du capital.
Dans un contexte où les prix des logements restent élevés, les taux d'intérêt continueront d'être le facteur décisif de la capacité de reprise du marché immobilier. Les experts estiment que si le niveau des taux d'intérêt se maintient autour de 13-15%, le taux d'absorption sur le marché immobilier pourrait tomber en dessous de 20% à la fin de cette année.
