Selon les notes du journaliste du journal Lao Dong, les taux d'intérêt préférentiels des prêts immobiliers sont actuellement généralement de 8,5 à 11% par an, appliqués pendant 6 à 12 mois selon la banque et le programme de crédit. Il est à noter qu'après la période préférentielle, la plupart des prêts passent à des taux d'intérêt flottants, calculés au taux d'intérêt de base ou au taux d'intérêt de référence plus une marge d'environ 3,3 à 3,5%. Ainsi, les taux d'intérêt que les emprunteurs paient actuellement sont généralement de 13 à 15% par an.
L'augmentation des taux d'intérêt fait grimacer les sourcils de nombreux emprunteurs. Mme Tú Trân, résidant dans le quartier d'An Phú, Hô Chi Minh-Ville, a déclaré qu'en 2025, son mari et elle avaient emprunté 1,5 milliard de dongs à la banque pendant 35 ans pour acheter un appartement. À ce moment-là, le taux d'intérêt préférentiel proposé par la banque n'était que de 7,8 %/an, le principal et les intérêts qu'elle devait payer n'étaient que de 11 à 12 millions de dongs par mois.
Avec un salaire total de près de 40 millions de dongs/mois pour le couple, c'est juste suffisant pour rembourser les dettes et les dépenses de subsistance. Cependant, récemment, après l'expiration des incitations, elle a été informée par la banque que le taux d'intérêt flottant augmentait à 14 %/an et qu'elle ne savait pas quand il s'arrêterait. Cela rend sa famille tendue car les dépenses vont être augmentées d'une somme d'argent supplémentaire.
De nombreuses personnes qui empruntent pour acheter une maison envisagent également la solution de rembourser leurs dettes avant terme, puis de les reemprunter dans une autre banque. Mais en réalité, ce n'est pas facile à réaliser car il y a une série d'obstacles tels que le paiement des frais de remboursement anticipé, la nécessité d'avoir des sources de prêt pour rembourser les dettes.
L'augmentation des taux d'intérêt dans un contexte où les prix des logements continuent d'être élevés exerce une forte pression sur la capacité de paiement des acheteurs. La pression financière se reflète clairement dans la liquidité du marché au cours du dernier trimestre.
Selon les données de certaines sociétés d'études de marché, lorsque le niveau général des taux d'intérêt est généralement de 9 à 11% en 2025, le taux d'absorption de la nouvelle offre atteint environ 45 à 50%. Lorsque les taux d'intérêt ont augmenté à 12 à 14% au cours du premier semestre de cette année, le taux d'absorption a diminué à 20 à 30%, ce qui montre que les acheteurs sont de plus en plus prudents face à l'escalade des coûts de capital.
De plus, l'espoir de "aller dans les zones périphériques pour acheter des maisons à des prix raisonnables" devient également plus difficile pour de nombreux acheteurs résidents lorsque le niveau des prix des appartements ici établit continuellement de nouveaux seuils. Les zones autrefois considérées comme des "zones basses", des alternatives au centre-ville telles que l'ancienne Binh Duong, Binh Chanh, l'ancienne Binh Tan, Hoc Mon..., enregistrent actuellement une nouvelle offre dans le segment moyen-haut de gamme, avec des prix proches du centre-ville.
Le rapport de marché du deuxième trimestre 2026 d'Avison Young Vietnam a récemment montré que Hô Chi Minh-Ville après la fusion a enregistré près de 12 000 nouveaux appartements de base mis en vente. Environ 60% de l'offre est concentrée dans l'ancienne région de Binh Duong, avec un prix de vente moyen de 53 à 76 millions de VND/m2. Avec le prix ci-dessus, la plupart des paniers de nouveaux produits sont classés dans les segments de luxe et de luxe.
Dans un contexte où les prix des logements restent élevés, les taux d'intérêt continueront d'être le facteur décisif de la capacité de reprise du marché. Le rapport sur la psychologie des consommateurs immobiliers de PropertyGuru montre que plus de 80% des acheteurs de logements et des investisseurs n'acceptent d'emprunter pour acheter des biens immobiliers que lorsque les taux d'intérêt sont inférieurs à 9% par an. Parmi eux, pour la plupart des acheteurs, le taux d'intérêt le plus approprié est de 5 à 9% par an, et la plupart cesseront d'utiliser l'effet de levier financier si les taux d'intérêt dépassent 11% ou plus.
